Lợi nhuận Phát Đạt lao dốc hơn 90%, dư nợ trái phiếu giảm còn 1.600 tỷ đồng

CTCP Phát triển Bất động sản Phát Đạt (mã chứng khoán: PDR) vừa công bố báo cáo tài chính hợp nhất quý I/2023, với doanh thu thuần đạt 192,3 tỷ đồng, giảm 69% so với cùng kỳ năm 2022, do giảm doanh thu chuyển nhượng đất từ 622,4 tỷ đồng còn 188,8 tỷ đồng.

Doanh thu giảm, kéo theo lợi nhuận sau thuế của doanh nghiệp cũng giảm 92%, còn hơn 22,4 tỷ đồng.

Giải trình về sự sụt giảm này, Phát Đạt cho biết, do tình hình khó khăn chung của thị trường, đặc biệt là ngành bất động sản nên việc đầu tư kinh doanh của công ty vào các dự án bất động sản không được thuận lợi, cùng với đó là do chiến lược tái cơ cấu danh mục đầu tư của công ty.

Lợi nhuận giảm, song, nhờ giảm hơn 800 tỷ đồng các khoản phải thu trong kỳ dẫn đến lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động tài chính của công ty dương 931,4 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ âm 994 tỷ đồng.

Về tình hình tài sản, tại ngày 31/3, tổng tài sản của Phát Đạt đã giảm hơn 1.000 tỷ đồng từ mức 22.843 tỷ đồng còn 21.759 tỷ đồng.

Trong đó, trong đó lượng tiền mặt giảm về còn 234 tỷ; giá trị hàng tồn kho cũng giảm gần 50 tỷ đồng so với đầu năm về mức 12.131 tỷ đồng (chiếm gần 56% tổng tài sản), hàng tồn kho chủ yếu tập trung nhiều tại các dự án như The EverRich 2, Tropicana Bến Thành Long Hải, dự án Phước Hải, Bình Dương Tower,...

Về tình hình nợ tài chính của doanh nghiệp, tổng dư nợ tính tới cuối quý I của Phát Đạt là 3.476 tỷ đồng, giảm gần 22% so với đầu năm. 

Theo công ty, tổng nợ vay giảm chủ yếu đến từ việc PDR giảm các khoản nợ trái phiếu. Tính đến cuối tháng 3, dư nợ trái phiếu của công ty còn 1.612 tỷ đồng trong khi đầu năm ghi nhận mức 2.510 tỷ đồng.

Cuối quý I, công ty ghi nhận dư nợ vay ở 8 lô trái phiếu trong đó cuối tháng 4 và đầu tháng 5 tới sẽ có 2 lô trái phiếu (tổng giá trị gốc còn lại là hơn 210 tỷ đồng) đến hạn thanh toán.

Về tài sản đảm bảo cho các khoản vay, theo bản thuyết minh nợ vay tài chính, ngoài việc sử dụng một số bất động sản làm tài sản bảo đảm, Phát Đạt cũng đang dùng 200 triệu cổ phiếu PDR (tương đương gần 30% lượng cổ phiếu đang lưu hành) làm tài sản đảm bảo cho các khoản vay từ ngân hàng và phát hành trái phiếu.

Về khoản vay từ bên khác, ngoài ngân hàng và kênh trái phiếu, Phát Đạt còn 1.071 tỷ đồng dư nợ từ các bên khác như Công ty tài chính Mirae Asset (100 tỷ đồng), CTCP Đầu tư Năng lượng Phát Đạt (101,7 tỷ đồng), ACA Vietnam Real Estate III LP (708,45 tỷ đồng) và 2 cá nhân là ông Đoàn Đức Luyện (70 tỷ đồng), ông Vũ Dương Hiền (90 tỷ đồng).